Этот метод не предусматривает возможности использовать потенциал серий прибыльных сделок, а также не предохраняет от серии убытков. Вот поэтому при применении этой формы управления капиталом значимым фактором успеха является размер счета. То есть трейдер, имеющий небольшим депозит, будет всякий раз рисковать существенной его долей, тогда как риск его более состоятельного коллеги будет ниже при прочих одинаковых условиях.

Риск определенной суммой на счете в каждой сделке

Используя этот метод трейдер определяет сумму в валюте депозита, которую он поставит под риск в следующей сделке. Например, если ваш депозит в дилинговом центре составляет 1.000 долларов США, то вы можете решить для себя, что в каждой сделке вы не будете рисковать более 50 долларов. Руководствуясь этим ограничением, вы будете выбирать объем позиций и удаленность стоп-лосса от цены открытия позиции. То есть, если ваша торговая система сигнализирует к открытию позиции, а величина возможного убытка превышает 50 долларов, вам нужно уменьшить объем позиции. И наоборот, если сигнал для входа в рынок подразумевает установку близкого стоп-лосса, вам нужно прибавить объем открываемой позиции. Этот метод дает возможность трейдеру заблаговременно определить, какая серия убытков может вывести его из торговли и вернее рассчитать возможную просадку (уменьшение суммы на счете). Основным недостатком такого метода управления капиталом является то, что система не учитывает фактор изменения суммы на счете. К примеру, увеличение суммы средств на счете в два раза уменьшит возможную прибыль и замедлит рост депозита, а уменьшение средств на счете увеличит риск до неприемлемых уровней. Как результат, трейдеру, использующему эту методику управления капиталом, надо корректировать условия открытия позиций по мере изменения размеров депозита.

Риск определенным процентом от капитала

Как следует из названия, данный метод управления капиталом предполагает перерасчет объема сделки и значения стоп-лосса при любом изменении суммы на счете. Этот метод рекомендуется начинающим трейдерам, при этом порог риска устанавливается в 2-3% от суммы на торговом счете. Следовательно, устраняется главный недостаток вышеуказанного метода. К тому же, если вы имеете серию убытков, то размер каждой новой позиции сокращается пропорционально уменьшающейся сумме на депозите, что сводит к минимуму риск потери депозита. Тем не менее здесь же кроется главный минус данной системы: так называемый эффект ассиметричного действия рычага. Он выражается в том, что при серии, скажем, пяти убыточных сделок, вам надо будет совершить шесть прибыльных для того, чтобы вернуться к тому же уровню депозита. Это не считается серьезной проблемой для систем, имеющих статистическое преимущество, но может навредить трейдерам, которые торгуют не по жестким правилам торговой системы, а «по своему усмотрению». Согласование прибыльных и убыточных сделок

Достаточно известная методика, которую часто еще именуют «пирамидой» или методом Мартингейла (анти-Мартингейла). Этот метод предписывает трейдеру изменять объем каждой последующей позиции в зависимости от результата предыдущей. Например, после закрытия убыточной позиции, следующая позиция должна быть вдвое больше предыдущей для восполнения убытков и получения прибыли, или увеличить объем позиции после прибыльной сделки для использования потенциала своей системы. Правильное использование такого метода управления капиталом может сделать торговую систему невероятно эффективной.

Использование скользящих средних капитала

Эта методика является способом контроля риска, и дозволяет снизить риск возникновения серий убытков лучше, чем любая другая аналогичная методика. Принцип работы похож на работу одноименного индикатора, с той разницей, что усредняются не цены, а график доходности. То есть вам нужно записывать результаты всех сделок и вычислять длинную (20-30 сделок) и короткую (5-7 сделок) кривые доходности. Вы можете использовать формулы простой либо экспоненциальной скользящей средней.

Чтобы упростить расчеты можно взять простую скользящую среднюю: (p1+p2+p3+...) / n, где p1, p2, p3 - финансовый результат сделок, а n – количество сделок. Когда короткая средняя становится выше длинной, ваши результаты на данный момент лучше, чем обычно. Если все наоборот, то ваши результаты пока хуже обычного. Следуя этой системой контроля риска, вы можете открывать новые позиции лишь в случае, если более короткая скользящая средняя находится над длинной. В ином случае сигнал для входа в рынок игнорируется. Эта система помогает трейдерам находиться вне рынка в моменты, когда их торговая система входит в убыточный период. Имея очевидные преимущества, этот метод используется достаточно редко из-за необходимости вести постоянные записи и расчеты, даже если вы не открываете сделку. Это становится серьезной помехой для трейдеров, торгующих внутри дня.

Как вы уже уяснили, методы управления показывают наибольшую эффективность в сочетании с торговыми системами, имеющими четкие предписании, когда нужно открывать позицию, и когда закрывать ее.